昨日市场出现冲高回落，券商沪深两市成交额1.94万亿，精华较上一交易日放量2265亿。医药XM后台板块涨幅方面，布局腾讯云、正当教育、券商人形机器人、精华AI医疗等居前；跌幅方面，医药影视院线、布局贵金属、正当有色金属、券商煤炭等板块表现不佳。精华收盘时，医药XM后台沪指涨0.27%，布局深成指涨0.39%，正当创业板指涨0.51%。

国金证券：AI医药布局正当时

国金证券表示，AI医药布局是当前正当时，特别强调长期成长的重要性。建议在医药AI投资上，重点关注医疗设备与诊断影像、药物设计和研发、互联网医疗与大健康这三大领域。对于传统医药，一旦市场确定政策预期开始反转，业绩压力充分被预计，医药板块预计将提前启动反转。

中信建投：IDC行业拐点将至 有望进入新周期

中信建投指出，众多运营商、云服务提供商、软件公司纷纷推出或部署DeepSeek，这一开源AI大模型的本地化或云端部署将进一步推动对算力基础设施的需求。IDC行业拐点即将到来，存量旧机房的消耗叠加高功率新需求释放，有望迎来新一轮周期。建议关注IDC产业机会，包括IDC运营商、IDC建设、算力设备相关企业等。特别推荐关注存量机房上架率高、专注于GPU算力相关业务的IDC企业。在建设方面，特别关注冷却、柴油发电、不间断电源等领域。随着IDC的建成和上线，相关服务器、交换机以及配套产品的需求也将随之增长。

本文转载自“财联社”，XM外汇官网编辑：陈筱亦。